Будет ли SOFAZ покупать акции крупнейшей нефтяной компании мира?

Государственный нефтяной фонд Азербайджана (SOFAZ) не планирует участвовать в покупке акций государственной нефтяной компании Saudi Arabian Oil Co (Saudi Aramco), сообщили во вторник Trend в фонде.

Власти Саудовской Аравии в начале 2018 года намерены провести первичное публичное размещение акций (IPO) компании Saudi Aramco и привлечь около 100 миллиардов долларов за счет продажи пяти процентов ее акций. Для проведения IPO правительство выбрало банк JPMorgan и экс-банкира Citigroup Майкла Кляйна. Публичное размещение акций Saudi Aramco является частью инициативы второго наследного принца Саудовской Аравии Мухаммеда бин Салмана по адаптации экономики к постнефтяной эре.

Ранее министр энергетики, промышленности и минеральных ресурсов Саудовской Аравии Халида аль-Фалиха заявил, что процесс IPO займет некоторое время, поскольку правительство хочет оптимизировать Saudi Aramco для потенциальных акционеров и королевства. По словам министра, Саудовская Аравия стремится создать "наиболее ценную компанию по активам" с точки зрения "ее способности, ее потенциала роста, ее потенциала для создания стоимости для всех заинтересованных сторон". Еще не принято решение, где будет проводиться листинг акций, но уже сейчас многие крупные биржи "соперничают" за возможность проведения IPO Saudi Aramco.

Еще ранее исполнительный директор SOFAZ Шахмар Мовсумов объяснял почему Нефтяной фонд инвестирует в акции меньше, чем в другие активы. По словам главы SOFAZ, Нефтяной фонд Азербайджана традиционно придерживался более консервативной инвестиционной политики.

“Как известно, главным фактором, влияющим на долгосрочную прибыльность управления активами, является соотношение в инвестиционном портфеле инструментов с высоким [например, акции] и низким [облигации с высоким кредитным рейтингом] уровнем рисков. В свою очередь, это зависит от уровня риска, который готов принять на себя инвестор. Традиционно мы следовали более консервативной инвестиционной политике, чем другие суверенные фонды. Поэтому инвестиции, которые мы вложили в акции и схожие инструменты меньше. Но мы продолжим расширять долю таких активов в нашем портфеле”, - сказал Мовсумов.

При этом в планах фонда довести до конца 2016 года долю акций в инвестиционном портфеле до 16 процентов.

В настоящее время доля акций в портфеле SOFAZ составляет только 11,1 процента. Также 79,6 процента инвестиционного портфеля вложено в облигации и инструменты денежного рынка, 3,8 процента - в золото, 5,5 процента - в недвижимость.

На первое июля 2016 года общий объем инвестиционного портфеля SOFAZ составил 33,76 миллиарда долларов, или 96,1 процента от объема активов.

SOFAZ инвестирует в различные активы в европейских странах, Северной Америке, Австралии, Азиатско-Тихоокеанском регионе, на Ближнем Востоке, в Южной Америке, а также в международные финансовые организации. В частности, Госнефтефонд владеет 2,95-процентным пакетом акций второго по величине банка России ВТБ.

Активы SOFAZ на первое июля 2016 года достигли составили 35,1 миллиарда долларов. Госнефтефонд был создан в 1999 году, и на тот момент активы его составляли 271 миллион долларов. Согласно положению о SOFAZ, средства фонда могут быть использованы на строительство и реконструкцию стратегически важных инфраструктурных объектов, а также на решение важных общенациональных проблем.

Основными целями Госнефтефонда являются: накопление средств и размещение активов фонда за рубежом в целях минимизации негативного влияния на экономику, предотвращения в некоторой степени "голландского синдрома", обеспечения накопления средств для будущих поколений и поддержания текущих социально-экономических процессов в стране.

Strategiya.az